如何选择安全的EB-5项目

随着美国投资移民鼎盛黄金期和50万美元“末班车”的到来，区域中心和项目也层出不穷。进入中国市场推荐给投资人的EB-5项目也越来越多。但是，面对繁多的美国投资移民项目，打算移民美国的各界精英心中存在一些疑问：这个项目到底可靠不可靠?能不能兑现承诺并如期返回投资? 如何规避风险、优选美国投资移民EB-5项目呢？
一、选择区域中心还是直投
直投项目就是投资人直接投资到现有的生意当中，实现直接就业的投资移民项目，比如直接投资饭店或者企业。由于美国EB5政策的复杂性和专业性，直投风险比较大。
区域中心是美国政府为了能将投资资金汇集于政府指定的特定区域，以有效促进地方经济发展，由美国移民局核准并颁发执照的进行移民融资及移民办理机构。美国政府于1993年起在EB-5移民法规中特别设立了一种“区域中心移民方案（Regional Center Pilot Program）”，即投资人若投资于通过美国政府核准的“指定区域中心（Designated Regional Center）”，则移民申请条件中对“须直接创造十个就业机会”的规定，可放宽为“直接或间接创造十个就业机会”。 此项规定的放宽，使投资人无需直接承担创造就业以及经营管理的责任，这对于多数不熟悉美国商业环境的投资人而言无疑是个福音，这也是区域中心项目吸引海外投资者的最大原因。目前95%的投资人通过区域中心的方式移民。通过这种方式移民的项目，就称为区域中心项目。
对于投资人来说，必须搞清楚区域中心到底与项目方是什么关系？因为毕竟投资人把钱交给了区域中心，最终给到项目方，如果这两者的关系不明确，相信投资人应该知道后果。区域中心逻辑上可以自身独立，财务独立，是独立的公司。而项目方本身也是独立的公司，他们之间本身没有监管作用，只是区域中心也不想项目失败使得自己运营艰难。
所以，建议投资人在挑区域中心时，建议投资者挑选有I-526、I-829成功案例的区域中心、有成功还款记录的区域中心；目前美国移民局对就业问题审核非常严格，最好挑选就业模式已经被移民局认可、且就业盈余充足的区域中心，寻找区域中心与项目方一体的运作模式，项目方和区域中心有统一的集团公司监管。
二、“政府背景”可靠吗？
不少项目方在推出一个投资项目时会打出“有政府背景”，凡是投资移民项目都是需要得到政府批准和支持的，但美国政府不会为任何一个项目提供担保，所有项目都是由负责项目运作的公司自主运营、自负盈亏。
根据美国移民法规定，美国投资移民属于无政府担保项目，必须是风险投资，因此确保资金安全的关键还是对项目的选择而非所谓“政府背景”的噱头。
三、目标就业区的认定
TEA也称目标就业区，英文是Targeted Employment Area，是区域中心一种。只要投资50万美元，直接和间接创造十个就业机会即可申请EB-5移民项目。TEA需要符合人口低于两万的偏远地区或者失业率高于全国平均水平的1.5倍的条件。
需要注意的是，TEA的认定是有可能变更的，新法案会对TEA的审查更为严格。如果项目没有完全按照移民法的规定选择区域，有在2017年4月25日以后被审查出后，有被强令补足投资款的风险。
四、债权项目or股权项目
所谓债权，其实就是想投资人借钱的方式，这种方式听起来很好，好像借钱就一定会还，当然借钱还钱天经地义，但是还钱是有说法的。一般的债权项目都有会银行贷款，还钱的时候要注意了，各国法律均有规定，一定要先偿还银行贷款，这也是所谓的第一顺位还款人。如果选择债权投资(借贷模式)形式，那么就要看企业是否能提供充足的实物担保或抵押。债权的顺位，承诺的顺位能否实现。
所谓的股权项目，就是投资人以入股的方式进入项目，股权项目的项目方也是股东之一，最常见的情况是项目方是最大的股东，一般资金配置是项目方和投资人按一定比例持股，当然让投资人入股就是为了不向银行贷款而省掉高额的银行利息，这样第一顺位当然就是股东，投资人退出的时候只要向项目方出售自己的股权就可以了。
总之，投资移民是关乎一家人的大计，在投资之前要从多方面考察项目的安全性及经营的持续性。申请人最好能在申请之前前往美国进行商务考察，对参与运作的区域中心和投资项目本身进行考察，以便做出准确判断。