还在炒股？这十件不靠谱的事儿千万别做！

编者按
电视剧《花千骨》（滑千股）最近被股民认为是本轮股市震荡的“罪魁祸首”。《花千骨》首播后，市场一路向下，好不容易播完，广大股民以为终于可以喘口气了。然而万万没想到的是，《碟中谍5》（跌中跌）上映，再然后，电视剧《云中歌》（晕中割）开播了，连剧照都是绿的。果然，这一重大利空，导致周一的股市一片惨绿，沪深两市再现千股跌停壮观景象。这一定不是巧合，广大股民已哭晕在厕所。你的资金上交给国家了吗？“炒股有风险，入市需谨慎”呐！“什么时候涨？要不要割？谁来救救我？”这可能要问问股神，不过炒股时有哪些法律风险，哪些事儿千万不能干，可以听律师说说。
1.不要出借股票账户
根据《证券法》和《证券登记规则》规定，证券公司应以投资者本人的名义开立账户，证券应当登记在证券持有人本人名下。但在实际操作中却大量存在实际投资交易人与证券登记账户名不一致的情况。
借用他人身份开立账户看似问题不大，实际上对出借人和借用人都是存在一定法律风险的。对于出借人来说，由于把自己的身份证或营业执照交给别人使用的同时，往往要签署委托他人使用该账户的授权委托书，由此形成民事代理关系。如果使用人使用该账户产生民事赔偿责任的，出借或出卖身份证件的自然人或出借营业执照的单位往往会被追究作为被代理人的法律责任。对于借用人来说，出借人因个人债务涉及诉讼或者涉嫌刑事犯罪时，司法机关可能会冻结、拍卖或者变卖登记在出借人证券账户下的实际属于借用人的证券，造成借用人的损失。出借人甚至可能会以登记在其证券账户下的实际属于借用人的证券出质给银行或者用作其他用途。另外，随着市场规范化，监管机构对于非本人账户监察越来越严苛，2015年7月12日证监会发布《关于清理整顿违法从事证券业务活动的意见》，要求严查开立虚拟账户、借用他人账户、出借账户等行为。
2.不要向亲戚朋友或同事集资炒股
投资者进入股市后，投资资金来源变成了首要问题。借钱，一般是需要资金的证券投资者的首要选择，也是风险最小的一种方式，但很多投资者因为资金需求量大，于是便向身边亲戚、朋友、同事广撒网。这样，简单的借钱，性质就很可能变为集资，小的风险是造成资金量大难以偿还的后果，如果渠道扩散，还有可能涉嫌非法吸收公众存款罪或者集资诈骗罪。
3.不要借高利贷炒股
高利贷，顾名思义，利息远远高出一般贷款，它具有贷款期限短，资金到位快的独有优势，使得一些投资者纷纷伸出融资之手。通过一般的借贷不能达到目的时，很多投资者就会转向高利贷。但是，通过高利贷融资，会大大增加投资者的融资成本，而且通过这种渠道融资的投资者，抵抗股市风险的能力是很弱的，一旦股票大跌，倾家荡产只是瞬息之间。而且，实践中部分放高利贷者可能涉及黑社会或采取非正常手段收回资金，这会给融资者带来人身安全之忧。
4.不要挪用公款炒股
一些投资者，依靠是公司负责人或者是财务人员的职务便利，有时为了融资炒股，不惜触碰法律红线，挪用公款炒股，抱着赚了就马上弥补的侥幸心理，往往赔了夫人又折兵，不但还不上钱，还会走上犯罪道路。为了制止这种行为，《证券法》第82条明文规定禁止任何人挪用公款买卖证券。《刑法》第384条、第271条也通过挪用公款罪和职务侵占罪严厉打击该种行为。
5.不要抵押或者典当贷款炒股
通过借款难以达到融资目的时，很多投资者就转向了银行抵押贷款，将贷款资金挪用炒股，但是银监会《关于进一步防范银行业金融机构与证券公司业务往来相关风险的通知》明确规定严禁挪用银行信贷资金炒股。
而对想炒短线、资金短期周转不过来的投资者,很多通过抵押房屋、汽车等典当借款，这种方式最大的特点就是快捷，资金两三天就能到账。但是，典当融资的成本高出一大截。一般来说，房产典当仅适用于短期融资，两到三个月左右，利率要比银行贷款高很多，折当率一般为评估价的七成，以几十万到100万元的小额贷款为主。典当的风险是，股市变化大，如果投资者到期不能还款造成“绝当”，钱财和房屋很有可能双双落空。
6.不要盲目融资融券炒股
融资融券炒股，最大的风险是容易被强制平仓。投资者在进行融资融券业务时，券商会和融资融券合同中规定一定的担保比例以确保其资金或者证券安全，如在交易中达到约定的担保比例线以下，券商可以随时停止投资者融资融券交易及担保品交易，甚至对现有的合约进行部分或全部平仓，这会给投资者带来巨大的损失。
融资融券交易具有杠杆交易特点，投资者在从事融资融券交易时，如果判断失误就会遭受亏损的风险，且由于融资融券交易在投资者自有投资规模上提供了一定比例的交易杠杆，亏损将进一步放大。此外，融资融券交易需要支付利息费用。无论是融资买入证券下跌，还是融券卖出后上涨，都要投资者自己承担风险，而且投资者均要向证券公司支付融资融券费用。
7.不要赌徒式的网贷平台配资炒股
网贷平台“配资炒股”，就是从事股票配资业务的P2P平台借钱给散户炒股，出借方按天或按月向借款人收取利息。这种网贷平台一般的模式是，由P2P平台提供股票账户，理财人提供资金，配资人出一部分钱，加上网络借贷来的资金，来操作股票账户，配资比例一般为1:5，股票的亏损和盈利完全由个人承担，同时投资者还需要按月向P2P平台支付一定的利息及管理费，利息水平一般在每月1%-1.4%之间，年化利率多处于15%-25%的水平。除了配资炒股，P2P平台还可以提供抵押或无抵押的筹资炒股。
相比券商融资，P2P配资缺乏完备的客户筛选过程，尤其是风险承受能力，这相当于变相增加了双方的风险。对于融资的一方而言，股市振荡的风险加上P2P配资本身的杠杆，更是将投资风险进行了放大。按照合同约定,一旦投资者股票的亏损到达一定的临界点，对其进行监控的P2P平台便会要求其追加保证金或者直接强行平仓。即便是在亏损的状态下，投资者还依旧需要向P2P平台支付利息。对于配资平台来说，虽然配资平台采取多重措施控制资金风险，但并不表示这种模式百分之百安全。大多数P2P配资平台目前采用的多是平台指定账户，在这种情况下很难控制因平台自身道德问题引发的交易风险，拿到配资的操盘手为了追求高利润，往往进行短线操作，投资的股票往往是消息股、庄家股，要么涨停，要么跌停，一旦连续跌停，难以及时平仓，通过P2P平台来提供资金的一方本金安全就很难得到保障。
8.不要轻易用信用卡炒股
利用信用卡额度炒股是一种比较激进、成本比较高的做法，但是因为办信用卡方便，也使得大批人通过直接取现、现金分期、多刷卡只还最低额等方式套取现金炒股。这种渠道，如把握不好，可能无法按时还款，导致抹黑信用记录。更大的问题在于，信用卡取现成本不可小觑。成本主要体现在一是手续费，第二项收费是利息。这对取现炒股的人来说，成本不低。若持卡人无法准时还款，欠款金额又比较高的，可被定性为犯罪行为，《最高人民法院、最高人民检察院关于办理妨害信用卡管理刑事案件具体应用法律若干问题的解释》和《刑法》第196条对此均作了明确规定。
9.不要迷信“荐股软件”炒股
很多不懂股票行情的投资者过度相信和依赖“荐股软件”，而那些从事非法咨询活动的机构正是看中了这一点，通过报纸、电台、网站、现场营销等方式，销售“荐股软件”。这些销售者往往夸大软件功能，吹嘘股民只要按照操盘线指示，每天按“荐股软件”给出的买入卖出等信号，就能轻松炒股，包赚不赔。而投资者购买软件后，却只能用一段时间，如三个月、半年，费用高达几千元到几万元不等，超期使用还需要另外付费。这些销售机构总部通常在沿海发达地区，在全国各大城市设立了所谓的分公司、办事处，招收异地客户，会定期在各大城市免费召开软件介绍会、咨询会，吸引广大投资者参加，一有风吹草动，则消失得无影无踪。
投资者购买包赚不赔的“荐股软件”不但很有可能因此遭受购买软件的经济损失，而且过度迷信软件，还可能遭受股市的巨额损失，这种损失在实践中很难举证得到法律的保护。所以，投资者不要购买和使用这类承诺包赚不赔的“荐股软件”，应通过证监会网站等正规渠道了解企业信息和股票行情。
10.不要购买所谓“原始股”
在股票市场上，“原始股”以其潜力大的优势吸引了大批青睐者，投资者往往都对“原始股”格外感兴趣，为此非法兜售“原始股”者乘虚而入，非常猖獗，不少投资者中招受损。
一些企业编造公司即将在境内外上市或股票发行获得政府批准等虚假信息，诱骗社会公众购买所谓“原始股”。还有一些非法中介机构以“投资咨询机构”、“产权经纪公司”、“外国资本公司或投资公司驻华代表处”的名义，未经法定机关批准，向社会公众非法买卖或代理买卖未上市公司股票。这些行为都是不符合法律规定的。
投资者在购买股票前要认真分析是否属于非法证券活动，可以从两方面来识别，一是从股票的发行方式识别，公司的股票发行方式是不是采取了前面提到的公开发行或者变相公开发行的方式，如果采取了这种方式，那么就要看是否取得证监会的相关批准，可以判别它是否是非法的行为。二是从发行股票的中介机构识别，看中介机构从事证券承销、代理买卖活动，是否取得了证监会的批准，如果没有获得批准，就可以判别是一种非法证券业务。