财富传承的“风筝理论”

在与高净值客户交谈的过程中，我们时常听到这样一句话：“如果财富不是用来传承的，创造它又有何意义？”这句话揭示了高净值人群在完成创富阶段之后，最本质的核心需求是：财富的传承和风险预防，这是高净值人群未来最大的刚需。
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在所有财富传承的过程当中，最大的风险就是第二代承接财富的失控。罗兴律师在直播中将财富传承形象的比喻成放风筝，第一代将风筝放到天上，一旦控制风筝的线断了，风筝就会不知去向，就像父母把财富交给子女，子女如果遭遇婚变、创业失败，甚至挥霍浪费，都会使得财富外流。因此，父母传承财富就像放风筝，必须掌握放风筝的线圈。遇到坏天气，将风筝的线收一收，待到天气晴朗，再将手里的线放过一放。
在财富传承的过程当中，风筝的线圈可以体现为父母和子女之间签订的一些协议，将父母和子女之间的情感利益连接在一起，比如签订父母给子女用于创业的借款协议，或者给二代创业过程当中设置附加的可撤销的限制性条款。比方，子女如果不将款项用于创业，父母可以撤销赠与。
如果客户觉得这样的方式在财富利益连接的过程中太过繁琐，也可以利用一项金融法律工具来实现同样的效果，那就是人寿保险的规划。
我们所指的财富传承所传承的标的除了财富，还包括财富背后的家族文化和家族专属的基因，但更多的时候，财富传承是第一代按照自己传承的意愿、按照自己的设想传承给第二代。
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这其中会涉及到4个层面的问题，把钱留给谁？什么时候给他？留给他做什么用？万一他拿不到怎么办？财富传承中拷问灵魂的4个问题，只要有一步出现错误，都会发生财富失控。
从这4个角度切入，解读财富传承的风筝理论，谈谈财富传承如何稳中有序。
第一，财富传承的本质是控制，不是占有
爱马仕的第六任总裁曾说：“我继承的爱马仕品牌，本质上不是从我的父母手中继承来的，而是从我的子女手中借过来用的”。
这句话揭示的就是对财富的控制，财富的所有权给下一代，但是他们不拥有控制权，这个路径形成了一种纽带关系。现实中最常见的是父子之间借款，父母将一笔钱借给子女买房子，一旦子女婚姻失败，子女及其配偶应当将购房所借款项还给父母，一种以借款形式产生的风筝理论的放收关系。
第二，财富传承是指定而非法定
指定传承的受益人是未来规划中重要的一步，普通人最熟悉的方式就是遗嘱。但如果被继承人生前没有立遗嘱的话，是无法指定受益人的，同时，写进遗嘱的财产还可能存在缴纳遗产税的风险。
而配置一份指定受益人的人寿保险恰好可以避免这样的风险，第一代作为投保人、被保人，将受益人指定为第二代的某一个人。一旦被保人身故，保险金将会流向指定受益人，这笔钱不但是免税资产，而且任何人不得强制干预，从根源上避免了风筝断线、财富外流的可能性。
如果第二代有多个子女，也可以配置不同的终身寿险，受益人定为不同的子女，按照自己的传承意愿，为不同子女设置不同的保额，也可以实现隐性资产的定向传承。
第三，财富传承是激励，而不是限制
现实生活中，许多二代和一代之间在传承过程中产生的矛盾都是因为一代过分的控制财富，让二代觉得自己能从父辈手上接收到财富的机会渺茫，因而慢慢疏远于父母的关系。
放风筝除了需要掌握线圈，也需要适时将线圈不断的放开，风筝需要的是飞上蓝天，而不是被人拿在手上。财富传承也一样，一代要给二代更多的机会去成长。风筝飞得多高，取决于线圈的指引有多好，所以财富传承的本质是一种激励方案。
第四，财富传承是保值，而不是增值
财富传承的本质是将家族财富完好无损的交给二代，让一代全身而退，这个过程本质上不是一种增值行为，而是一种保值行为。只要财富不因一代遗产分配不公而导致诉讼，不因二代挥霍浪费而导致外流，或者是因传承而产生税收，就是完好无损的。就像风筝放到天上去，只要最后收回来的风筝依然完整的，就是一次成功地放飞。
财富传承的本质是一种有控制力的传承，一代要做的是保护财富完好无损并在适当的时间全身而退。财富传承不但需要实现财富的转移，更要解决两代人之间的情感纽带落地的问题，期待大家能从“风筝理论”中有所收获，在财富管理过程当中，更好的借助法律工具和人寿保险的架构，更好的发挥财富管理者的作用。